Банк ВТБ входит в ТОП−200 крупнейших компаний Российской Федерации по рыночной капитализации. Правда занимает в нем всего лишь 184 место. Обыкновенные акции торгуются на Московской бирже и относятся к “голубым фишкам”. Они являются высоколиквидным инструментом, в день объем торгов от десятков миллионов до нескольких миллиардов рублей.
Сегодня любой желающий может стать акционером банка. В статье рассмотрим виды и котировки акций, структуру акционерного капитала, проследим историю выплаты дивидендов и узнаем, где и как можно купить ценные бумаги ВТБ физическому лицу.
Банк ВТБ – это крупный финансовый холдинг с развитой международной сетью. Он включает не только банки в России и за рубежом, но и негосударственный пенсионный фонд, лизинговую компанию, депозитарий и другие структуры.
Вы можете войти в этот холдинг в качестве акционера и получать часть его прибыли. В соответствии с российским законодательством каждый акционер имеет право на:
ВТБ выпустил 2 вида акций: обыкновенные и привилегированные. Инвесторы могут рассчитывать на приобретение только обыкновенных акций, потому что владельцем привилегированный является государство.
Структура акционерного капитала представлена на диаграммах:
Номинальная стоимость одной обыкновенной акции – 0,01 руб., привилегированной 1 типа – 0,01 руб., 2 типа – 0,1 руб. Первая эмиссия, в результате которой акции стали доступны обычным инвесторам, резидентам и нерезидентам РФ, состоялась в 2007 году. Она получила название “народная”. За короткое время акционерами стали более 120 000 граждан России. Акции можно было приобрести не только на бирже, но и в любом отделении банка ВТБ.
Вывод на рынок народных акций был накануне кризисного 2008 года, когда фондовый рынок рухнул и пошатнулись позиции крупнейших российских компаний. ВТБ, как новичку, пришлось тяжело. Его ценные бумаги потеряли 86% своей первоначальной стоимости через 22 месяца после эмиссии. Падение продолжается до сих пор. Были дополнительные выпуски в 2009 и 2013 годах.
Курс акций ВТБ за любой временной период можно посмотреть на официальных сайтах банка или Московской биржи. Как уже сказано выше, последние годы стоимость акций падает. Самая высокая цена в 0,083 руб. была зафиксирована в мае 2015 года. Далее началось ее снижение. На момент написания статьи (3 мая 2019 года цена одной акции – 0,036 руб.)
5-ти летняя отрицательная динамика говорит о том, что ВТБ не может пока похвастаться устойчивым положением на фондовом рынке и высокой привлекательностью для инвестора.
Котировка обыкновенных акций за 5 лет представлена на графике. Зеленым флажком отмечена самая высокая цена (0,083 руб.), красным флажком – самая низкая (0,034 руб.) Падение за этот период составило 7,545%.
Многие эксперты связывают такую негативную тенденцию с большим количеством привилегированных акций, которые оттягивают на себя большую часть чистой прибыли, направляемой на выплаты дивидендов. Напомню, что 100% привилегированных акций находятся у государства. И о планах их выкупа банком ВТБ ничего не известно.
Первые частные акционеры, которые поучаствовали в “народной” эмиссии 2007 года, купили акции по 13,6 руб. за штуку. За 12 лет курс акций больше не достигал этой отметки.
Вот так выглядит график котировок за 12-ти летний период.
Все эти годы инвесторы теряли свой капитал. Если бы они просто положили деньги на депозит в банке, то с учетом капитализации процентов доходность могла бы превысить 100%. По акциям она ушла в глубокий минус.
Согласно дивидендной политике банка, которая принята в 2016 году, выплата дивидендов не является обязанностью ВТБ, а его правом. Решение о разделении части чистой прибыли между акционерами принимается по итогам деятельности компании за прошедший год, а также прогнозов ее развития на средне и долгосрочную перспективу.
Банк ВТБ всегда выплачивал дивиденды акционерам за последние 12 лет (с момента “народной” эмиссии).
Интересно проанализировать еще один показатель – дивидендную доходность. Посмотрев на низкие выплаты, можно подумать, что акции ВТБ вообще не привлекательны для инвесторов. Однако объемы торгов впечатляют, потому что при анализе инвесторы смотрят на многие параметры, в том числе и на доходность.
Дивидендная доходность = Размер дивиденда / Рыночная стоимость акции * 100%
Сравним дивидендную доходность по двум крупнейшим банкам страны: ВТБ и Сбербанк. За 2018 год пока сделан только прогноз, потому что дата закрытия реестра для дивидендов в июне 2019 года. Рыночную стоимость взяли на дату написания статьи, т. е. на 3 мая 2019 года.
ВТБ опережал Сбербанк по доходности в 2017 году. Но сильно ухудшил показатель в 2018 году, а Сбербанк наоборот значительно прибавил.
Для совершения операций по купле-продажи акций ВТБ и любых других ценных бумаг надо открыть брокерский счет. Основные критерии выбора надежного брокера:
Первые два параметра можно проверить на сайте Центробанка, который публикует список компаний, имеющих лицензию, и дату ее выдачи. Третий параметр удобно анализировать на сайте Московской биржи, которая составляет рейтинги.
Имейте в виду, что ВТБ имеет лицензию ЦБ на брокерскую деятельность и может стать вашим посредником при торговле на фондовой и валютной биржах. По числу активных клиентов ВТБ занимает 5-ю строчку в рейтинге, а по торговому обороту – 10-ю. Это очень достойные результаты, поэтому смело можно рекомендовать сделать выбор в пользу брокера ВТБ.
Тарифы публикуются на официальном сайте. Но рекомендуем из личного опыта позвонить консультанту по бесплатному телефону и уточнить все непонятные вопросы, которых возникнет много. Тарифы заметно отличаются у разных брокеров, поэтому на выбор оптимальных для себя придется потратить время.
Последним критерием выбора является удобство пользования разными программами для торговли, а также приложениями и онлайн-кабинетами. Набор у каждого брокера свой. Например, ВТБ предоставляет инвестору на выбор 2 системы, мобильные и браузерные версии:
Стоимость подключения к ним – бесплатно.
Порядок действий по покупке акций стандартный для любого брокера:
Передача поручения брокеру о покупке акций любым удобным способом: по телефону, через личный кабинет на сайте, мобильное приложение на смартфоне, специальный торговый терминал, доступ к которому дает брокер.
С момента покупки акции числятся за новым владельцем, запись об этом хранится в депозитарии. В бумажном варианте ценные бумаги больше не выпускаются, только в бездокументарном виде.
Решение о том, покупать или нет акции ВТБ, принимать только вам. Мнения экспертов разделились. Кто-то считает эту компанию с большими перспективами и рекомендует отвести часть своего инвестиционного портфеля под ее акции. А кто-то советует избавляться от ценных бумаг ВТБ, потому что негативный тренд сильно затянулся. Но стабильность в выплате дивидендов и достаточно высокая доходность акций может заинтересовать инвесторов. Главное правило – не вкладывать все деньги в один актив.