Некоторые поставщики и производители продают товары с отсрочкой платежа. Это позволяет сохранить клиентов и реализовать продукцию, но может привести к форс-мажору (например, кассовому разрыву) из-за того, что покупатель не сразу проводит оплату. Удобное решение для обеих сторон сделки – факторинг дебиторской задолженности. Он позволяет продавцу получить деньги моментально, а покупателю – платить с отсрочкой. Расскажем о передаче задолженности на факторинг – что это, как работает, где используется.
Факторинг дебиторской задолженности – это опция, которой могут воспользоваться поставщики и производители, продающие товары или оказывающие услуги клиентам с отсрочкой платежа.
Факторинговые сделки используют там, где есть минимум две стороны – продавец и покупатель. На практике звеньев в цепочке товарооборота может быть намного больше, например:
В этой ситуации у магазина появляется кредиторская задолженность, а у производителя одежды – дебиторская. Но дебиторская задолженность для поставщика – это не реальные деньги, которыми можно рассчитаться со своими поставщиками, сотрудниками, оплатить аренду помещений, налоги.
Даже если продавец готов ждать, он всё равно рискует: его продукция может не иметь спроса, магазин может закрыться. Посредник, в качестве которого выступает банк/факторинговая компания, в таком случае становится гарантом и обеспечивает получение денег продавцом, давая в то же время возможность покупателю заплатить позже.
Факторинг – финансирование сделки третьей стороной. Всего в процессе есть три участника:
Фактически факторинг – уступка денежного требования. Банк финансирует продавца, выкупая долг, который затем требует с покупателя.
Факторинг похож на цессию, по которой часто продают долги МФО и банки. Но цессия – фактически часть факторинга, который может распространяться не только на передачу задолженностей перед кредитором, но и, например, на договоры оказания услуг или купли-продажи.
Факторинг – инструмент, который помогает бизнесу:
Факторинг может помочь и крупному, и начинающему бизнесу.
Факторы предоставляют набор услуг в рамках факторинговых сделок:
Финансовый агент (фактор) может предлагать и дополнительные услуги, но все они должны быть прописаны в договоре.
Плюсы для фактора:
Плюсы для заказчика:
Плюсы для поставщика:
В различных торговых сделках факторинг позволяет обезопасить поставщиков. Проверкой платёжеспособности и благонадёжности покупателя занимается банк, он же в случае отсутствия регресса будет взыскивать долги без участия продавца.
Основные отличия:
Факторинг | Кредит | |
Обеспечение | Нет | Может потребоваться |
Целевое назначение финансирования | Нет | Может быть целевым |
Стоимость | Выше | Ниже |
Дополнительные услуги | Есть | Нет |
Кредитные продукты разнообразнее: можно получить деньги в рамках господдержки, целевой или обычный потребительский кредит. Кредитование обходится дешевле, особенно если осуществляется в рамках льготных программ. Но оформить факторинг легче.
Есть несколько вариантов факторинговых сделок, которые отличаются схемой финансирования и возврата задолженности.
Клиент и банк могут заключить договор на открытый или закрытый факторинг:
Разница этих двух разновидностей в том, кто становится инициатором факторинга – поставщик или покупатель.
Регрессом называют требование возместить расходы финансового агента. Например, покупатель заключает с банком договор, банк финансирует сделку, переводит деньги поставщику. По истечении срока договора клиент банка не возвращает деньги или переводит только часть. В этом случае фактор имеет право требовать всю сумму или остаток долга с продавца.
Это невыгодная сделка для поставщиков, поскольку, даже получив деньги за товар или услугу, они не выходят из игры. Стоимость такой услуги ниже, спрос на неё – меньше.
Договор без регресса подразумевает, что поставщик, получив средства, ничего не должен банку, даже если покупатель откажется платить. Взыскивать с него задолженность будет фактор, не привлекая продавца.
Это более выгодный вариант для поставщиков, поскольку максимально защищает их интересы. Но сумма вознаграждения по таким договорам выше.
Агентский факторинг ещё называют реверсивным. Это ситуация, когда поставщик продаёт банку будущую дебиторскую задолженность покупателя, то есть инициатором заключения факторингового договора становится продавец. Обычным считается факторинг, при котором покупатель обращается к фактору и просит профинансировать продавца.
Есть и другие варианты факторинга:
Также факторинг может быть обеспечительным, в виде модели инкассо-цессии.
Факторинг используется как краткосрочное долговое финансирование, но только по тем договорам, где предусмотрена отсрочка платежа. Фактором может выступать не только коммерческий банк, но и специализированные компании. Сделка происходит в несколько этапов.
Схема факторинга:
В стандартной ситуации продавец передаёт дебиторскую задолженность банку, который сам занимается обслуживанием долга: от проверки платёжеспособности покупателя до взыскания средств в случае невыплаты.
Факторинг можно использовать в разных сферах, но для применения этого варианта есть ряд ограничений. Например, он не подходит для сделок с оплатой наличными и тех, где уже сформировалась задолженность.
Рассмотрим применение факторинга на примере:
Покупатель в такой ситуации фактически пользуется рассрочкой, но платит за неё банку.
Факторингом могут пользоваться ИП и юрлица, работающие в разных сферах. Это своеобразная альтернатива банковским кредитам, при этом самый выгодный вариант для продавца – факторинг без регресса. Продавец получает свои деньги и не занимается взысканием задолженности, если покупатель не сможет выполнить окончательный расчёт.
Чаще всего к таким схемам прибегают организации из сегмента малого и среднего бизнеса. Выгодны они и для недавно работающих компаний, которые не могут моментально рассчитываться с поставщиками. Закон не вводит ограничений. Финансирование агентами доступно крупным компаниям из любых сфер: логистики, грузоперевозок, торговли, производств и др.
У факторинга есть и недостатки:
Факторинг недоступен физлицам без статуса ИП и самозанятым.
Финансовым агентом может выступать любая организация, в том числе банк, без получения лицензии в Центробанке. Главное требование для факторинговых компаний – постановка на учёт в Росфинмониторинге. В этой сфере велик риск отмывания денег, поэтому банки и факторинговые компании тщательно проверяют клиентов и могут попросить дополнительные подтверждения для крупных сделок.
Оформить факторинговый договор можно у любого финансового агента. При этом покупатель, обращаясь к нему, не обязан согласовывать выбор фактора с поставщиком. У клиента запрашивают такие документы:
Каждый банк или факторинговая компания по-разному проводит оценку платёжеспособности клиента.
При выборе финансового агента для составления договора реверсивного факторинга важно учитывать такие нюансы:
Также важно обсудить с агентом, какую максимальную сумму он готов покрыть, будет ли возобновляться лимит финансирования.
В факторинговых сделках агент выступает гарантом и помогает поставщикам:
Агенты берут на себя ещё и проверку покупателей, а также юридическое, бухгалтерское сопровождения задолженности, благодаря чему поставщикам не нужно привлекать дополнительных сотрудников, если их нет в штате.
Термин факторинг не используется в законодательных актах, но схема финансирования сделок регулируется Гражданским кодексом. Например, глава 24.1 ГК РФ описывает схему перехода прав и долга, а глава 43 ГК РФ – процедуру финансирования по уступке денежного требования и вводит понятие финансового агента.
Если в рамках госзакупок по 44-ФЗ или 223-ФЗ оформляется контракт с отсрочкой платежа, то разрешено использовать факторинг. Ранее такой вариант финансирования был запрещён Министерством финансов, что ограничивало возможность участия в госзакупках малого бизнеса – именно он в основном использует отсрочки платежей.
В 2019 году ситуация изменилась, когда ВС РФ разрешил участие в финансировании посредников – факторинговых компаний. Причём к последним не выдвигается дополнительных требований. В схеме госзакупок могут участвовать и банки, и коммерческие организации без специальных лицензий.