Спасение от инфляции: заморозят ли наши вклады?

О том, что вклады населения могут заморозить, ходят слухи с конца прошлого года. Однако именно сейчас такая мера может быть своевременной и спасительной для страны и экономики. Заблокируют ли депозиты в банках в ближайшее время?

Когда в конце прошлого года СМИ настойчиво рассуждали о том, почему в 2025 году власти могут заморозить вклады, тому называли несколько причин.

1. Если этого не сделать, люди начнут забирать деньги из банков, кредитные учреждения останутся без средств, а это грозит кризисом.
2. Депозиты можно перевести в облигации федерального займа и тем самым поддержать экономику.
3. Если люди свободно заберут свои сбережения из банков, они дружно пойдут их тратить, магазины начнут поднимать цены из-за роста спроса, и инфляция побьёт все рекорды.

Совместно с экспертами в декабре мы развенчали первые две причины. Однако сейчас все эти риски возрождаются с новой силой. Ключевая ставка скоро начнёт снижаться, проценты по вкладам уже падают, люди забирают деньги из банков. Из-за этого рост цен кажется неминуемым. Ещё и в бюджете рекордная дыра. Самое время заморозить вклады и спасти людей от инфляции, а экономику от краха?

Власти решили действовать не так радикально. Они хотят вернуть популярность сберегательным сертификатам. Это банковский продукт, похожий на долгосрочный вклад, но закрыть его и забрать деньги раньше срока невозможно. С одной стороны, это гарантирует банкам, что средства будут находиться в их распоряжении не менее трёх лет, и тем самым защищает финансовую систему. С другой стороны, это не даёт людям тратить направо и налево, разгоняя инфляцию. «Известия» цитируют основателя Школы практического инвестирования Федора Сидорова:

Сберегательные сертификаты ранее не получили широкого распространения из-за развитого онлайн- и офлайн-банкинга, который за последний год предлагает вклады и накопительные счета под очень выгодные проценты. Тем не менее при определенных условиях у этого инструмента есть будущее

Эксперты считают, что если проценты по сберегательному сертификату будут выше, чем по депозиту, то люди начнут пользоваться этим продуктом. Тем более ставки по вкладам будут падать и дальше вслед за ключевой, а на сберегательном сертификате процент будет зафиксирован. Власти, в свою очередь, вовсю работают над тем, чтобы увеличить страховое возмещение по таким сертификатам до 2,8 млн рублей вместо нынешних 1,4 млн. В правительстве надеются, что люди кинутся вкладывать в них деньги, и депозиты не придётся замораживать.